股指期货合约套期保值(股指期货套期保值规则)是指在套期保值中使用不同的头寸，根据不同的市场需求和价格走势，提供了一种对冲期货交易和套期保值风险的方式。
一、对冲风险
套期保值是指企业持有以股票指数为标的物的现货的当期套期保值行为。即目前以股指为标的物的套期保值交易，一般是企业投资者根据市场变化对股指进行套期保值，以规避市场风险。套期保值一般包括两种方式:一种是现货和期货的套期保值；第二，期货和期权对冲。即企业在预期商品价格下跌时，低价买入手中的期货头寸，在商品价格下跌后平仓，从而获取利润差价。
第二，对冲
对冲有风险。当市场价格被高估时，现货中的投资者就会出局，从而导致价格上涨。相反，当价格下跌时，未来现货的投资者就会出局，导致价格下跌。
第三，期货和现货套期保值
套期保值可以分为三种形式:一是现货套期保值，二是期货套期保值，三是股指套期保值。
一、现货套期保值
期货套期保值是指企业以现货指数为标的物的当期套期保值行为。
这种对冲行为为投资者实现长期战略目标提供了一种手段。一般情况下，股指、期指的投资者为了规避市场价格变动的风险，会投资一些股指期货合约。而期指和期指的投资者通常对股指期货比较熟悉，所以股指期货和期指的套期保值方法也比较多。
股指期货的套期保值方式分为三部分:一是现货套期保值，二是期货套期保值，三是股指套期保值。
二是期货套期保值
期货套期保值是指在现货市场上买卖一种金融工具的交易行为。投资者在市场的期货市场和现货市场上买卖与其金融工具的数量、性质和价格相关的合约，并缔结期货交易。
期货套期保值是指在现货市场上，以买卖价格与期货合约之间的差价为盈利目的的交易行为。套期保值是因为期货合约规定了在未来某一时间以某一价格水平买入或卖出一定数量的特定商品的标准化合约。
一般来说，在套期保值的同时，买入或卖出一定数量的特定金融工具是套期保值者的主要交易策略。通过与期货合约的差价来管理投机是投机者的主要交易策略。由于期货合约的交易对象是标准化合约，其性能、平仓速度和质量都不同于标准化合约。而且，由于期货合约规定了在未来某一时间以某一价格水平买入或卖出一定数量的特定商品的标准化合约，期货交易具有标准化的特点。
第三，套利
这种套利策略主要分为两种:一种是买卖期货合约；二是卖出股指期货合约。
所谓现货套利，是指买入、卖出与股指期货合约之间的理论价差为正的套利。当股指期货合约到期时，股指期货合约的理论价差为正。投资者买入股指期货合约，是为了在股指期货市场卖出股指期货合约。当股指期货合约到期时，他们会再次买入股指期货合约。当股指期货合约到期时，他们会以现金结算股指期货合约，以获取无风险套利收益。
目前国内商品期货市场的主要品种股指期货和国债期货交易时间较少，相应收益相对较少。
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